Fondo

AMOLAP INVERSIONES, SICAV, S.A. · SANTANDER ASSET MANAGEMENT, S.A., SGIIC

AMOLAP INVERSIONES, SICAV, S.A.

ActivoRiesgo 3/7AcumulaciónEUR

Gestionado por SANTANDER ASSET MANAGEMENT, S.A., SGIIC

Lo mejor

Coste: Está entre el 10 % que menos cobra
Consistencia: Gana cuatro de cada cinco trimestres
Trayectoria: Está entre el 25 % que mejor rindió

A tener en cuenta

Eficiencia: Cambia su cartera entera en menos de un año, y cada compraventa tiene un coste
Gestión activa real: Se parece a lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos

CosteCuánto cuesta al año, contando comisiones escondidas10/10

Cobra un 0,43 % al año en gastos totales. El fondo medio de su categoría cobra 1,15 %.

No está entre el 25 % que más cobra de su categoría
Cobra menos que la mitad de los fondos de su categoría — más barato que el 96 % de ellos
Está entre el 25 % que menos cobra
Está entre el 10 % que menos cobra
No cobra comisión extra sobre los beneficios
Invierte directamente, así que no pagas comisiones dos veces

Evidencia fuerte. Ver los gastos →

EficienciaCuánto compra y vende, porque cada operación la pagas tú0/10

Renueva su cartera 1,51 veces al año. El fondo medio de su categoría la renueva 0,82 veces.

Está entre el 25 % que más compra y vende de su categoría
Compra y vende más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % que menos mueve la cartera
No llega al 10 % que menos mueve la cartera
Cambia su cartera entera en menos de un año, y cada compraventa tiene un coste

Evidencia fuerte. Ver los movimientos →

Gestión activa realSi de verdad se diferencia, o cobra por hacer lo mismo que todos2/10

El 28,4 % de su cartera está en valores que ya tienen 50 fondos o más. En el fondo medio de su categoría es el 25,76 %.

No está entre el 25 % que más copia lo que tiene todo el mundo
Se parece a lo que todos tienen más que la mitad de los fondos parecidos
No llega al 25 % con la cartera más propia
No llega al 10 % con la cartera más propia
No cobra de más por llevar una cartera parecida a la de todos

Evidencia media. Ver la cartera →

RiesgoCuánto sube y baja, y cuál fue su peor díano se mide

La CNMV no publica la volatilidad de este fondo para el periodo, así que este apartado no se puntúa.

Evidencia media.

ConsistenciaSi gana a fondos parecidos una y otra vez, no un año suelto10/10

Ha rendido mejor que el fondo medio de su categoría en 9 de los últimos 10 trimestres.

Gana al menos uno de cada cuatro trimestres
Gana la mitad de los trimestres o más
Gana dos de cada tres trimestres
Gana cuatro de cada cinco trimestres

Evidencia débil. Ver los trimestres →

TrayectoriaCuánto ha ganado, frente a fondos parecidos9/10

Rindió un 13,14 % en el periodo, mejor que el 84 % de los fondos de su categoría.

No está entre el 25 % que peor rindió de su categoría
Rindió más que la mitad de los fondos parecidos
Está entre el 25 % que mejor rindió
No llega al 10 % que mejor rindió

Evidencia débil. Ver la rentabilidad →

Riesgo no se mide en este fondo, y eso no es un cero: el dato no existe, así que ese eje sale de la media en lugar de bajarla. La nota sale de los 5 que sí se miden, y sigue siendo sobre 100. Medido contra los 674 fondos de su misma vocación. Puntuación sobre criterios públicos y comprobables, no es una recomendación de inversión. Se calcula sobre la última declaración cerrada, 31/12/2025, así que no cambia al mover la fecha de abajo.

Declaración a la CNMV

Este periodo todavía se está declarando: ha presentado el 46% de los fondos (883 de 1.939), así que las cifras del conjunto del mercado subirán.

Cifras principales

Valor liquidativo

€ 5,88

Precio de una participación

Patrimonio

€ 44,3M

Dinero total gestionado

Rentabilidad

+8.23%

Ganancia o pérdida · ene–jun 2026

Gastos

0.22%

Lo que se llevó la gestora

Partícipes

185

Inversores en el fondo

Riesgo (VaR)

N/D

Pérdida potencial estimada

Dónde está el dinero de este fondo

Reparto de la cartera declarada a 30/06/2026.

Renta variable42.4%
€ 18,7M · 72 posiciones
Renta fija privada35.8%
€ 15,7M · 16 posiciones
Fondos y ETF15.0%
€ 6,6M · 11 posiciones
Deuda pública3.4%
€ 1,5M · 1 posiciones
Liquidez3.4%
€ 1,5M

La liquidez es lo que el fondo tiene sin invertir. El resto se reparte entre las posiciones que declara.

Rentabilidad trimestral

Cada barra es un trimestre; la línea es el acumulado del año, que reinicia cada enero.

De dónde viene la rentabilidad

De qué se compone el resultado de ene–jun 2026: qué aportó cada fuente y cuánto se llevaron los gastos.

Intereses

+1.21%

Dividendos

+0.45%

Renta fija

+3.56%

Renta variable

+1.06%

Derivados

-0.02%

Otras IIC

+1.88%

Otros resultados

+0.04%

Resultado bruto

+8.18%

Gastos

-0.31%

Comisión de gestión

-0.12%

Comisión de depositaría

-0.02%

Servicios exteriores

-0.01%

Gastos de funcionamiento

-0.01%

Resultado neto

+7.87%

Los gastos se llevaron el 4% del resultado bruto de ene–jun 2026.

El patrimonio se mueve por dos motivos independientes: porque entra o sale dinero, y porque el valor liquidativo sube o baja.

Patrimonio

+8.54%

€ 40,8M → € 44,3M

Participaciones

+0.29%

7.504.829 → 7.526.363

Valor liquidativo

+8.23%

€ 5,44 → € 5,88

Cartera

100 posiciones declaradas a 30/06/2026.

Concentración top 10 33.8%Cartera declarada 95.9%Tesorería € 1.509.535Rotación 0,61

El 15% de esta cartera está invertido en otros fondos; sus posiciones subyacentes no las publica la CNMV. El tipo de activo y el país que se muestran describen el fondo en el que se invierte, no lo que este contiene.

Título	Tipo	Valor	Peso	Divisa
CAIXABANK SA ES0840609061	Bond	€ 2.964.019	6.69%	EUR
BANKINTER SA XS3099152756	Bond	€ 2.079.647	4.70%	EUR
US TREASURY N/B US91282CKQ32	Government Bond	€ 1.485.530	3.35%	USD
CREDIT AGRICOLE ASSRNCES FR001400Y7R4	Bond	€ 1.462.761	3.30%	EUR
ELECTRICITE DE FRANCE SA FR001400SMS8	Bond	€ 1.445.303	3.26%	EUR
LAZARD GL LST INF EQ-CACCEUR IE00BJMXJ138	Fund	€ 1.393.210	3.15%	EUR
BARCLAYS PLC XS2492482828	Bond	€ 1.082.808	2.45%	GBP
ABN AMRO BANK NV XS2893176862	Bond	€ 1.071.772	2.42%	EUR
ELECTRICITE DE FRANCE SA FR001400SMT6	Bond	€ 1.045.991	2.36%	EUR
PIC-CLEAN ENG TRANS-IE LU0312383663	Fund	€ 948.009	2.14%	EUR

¿Patrimonio o partícipes?

Valores a cierre de cada declaración. El patrimonio y el número de partícipes no siempre se mueven juntos.

Patrimonio · 31/12/2024 → 30/06/2026

€ 36.118.074 → € 44.282.909

Partícipes

198 → 185

En 30/06/2026 el fondo captó un 0.30% de dinero nuevo neto: esa parte del crecimiento del patrimonio son suscripciones, no rentabilidad.

Lo que escribió la gestora

Informe periódico remitido a la CNMV, en palabras de la propia gestora.

Hechos relevantes y operaciones vinculadas

En cada informe la gestora debe declarar si han ocurrido ciertas circunstancias: hechos relevantes, que afectan al fondo o a sus condiciones, y operaciones vinculadas, negocios hechos con entidades de su propio grupo. Aquí están las que marcó, y lo que escribió sobre ellas.

30/06/2026declaración

Ingresos de entidades del grupo
Otra operación vinculada
Accionistas significativos

31/12/2025

Otro hecho relevante

Ingresos de entidades del grupo
Otra operación vinculada
Accionistas significativos

30/06/2025

Ingresos de entidades del grupo
Otra operación vinculada
Accionistas significativos

31/12/2024

Ingresos de entidades del grupo
Otra operación vinculada
Accionistas significativos

Ficha del fondo

Comisiones y gastos

De la declaración · ene–jun 2026

Gastos totales (TER)0.22%

Comisión de gestión0.12%

Comisión de depositaría0.02%

Rating del depositarioAa3

Datos del vehículo

Datos actuales; no varían con la declaración elegida.

FondoAMOLAP INVERSIONES, SICAV, S.A.

NIFA-83034157

Nº de registro2279

Fecha de registro19/04/2002

GestoraSANTANDER ASSET MANAGEMENT, S.A., SGIIC

Atención al clientecontactesantanderpb@gruposantander.com

DomicilioJuan Ignacio Luca de Tena 9-11,Madrid 28027 - MADRID (MADRID)

DepositarioCACEIS BANK SPAIN S.A.

AuditorPwC

Webwww.bancosantander.es/es/private-banking/santander-private-banking-gestion-sa-sgiic

Política de inversión

SICAV con vocación inversora Global. La sociedad pretende alcanzar la máxima rentabilidad posible en función de su capital y de las condiciones del mercado manteniendo un equilibrio entre la seguridad del mercado y la rentabilidad. La sociedad no tiene índice de referencia. No existirá predeterminación en cuanto a los activos de renta variable, renta fija, activos monetarios y divisas en los que invertirá directa e indirectamente. Tampoco existe un objetivo predeterminado ni límites máximos en lo que se refiere a distribución de activos por tipo de emisor, ni por rating de emisor, ni por sector económico ni por países (pudiendo invertir en países emergentes).

Uso de derivados

Inversión y Cobertura para gestionar de un modo más eficaz la cartera

Datos obtenidos de los registros públicos de la CNMV. Ver la ficha oficial del fondo